Avant de choisir de placer des parts de SCPI dans votre portefeuille, songez à bien vous familiariser avec ce produit de placement à excellente performance. Le document d’informations clés ou DIC vous permet d’en savoir plus sur les risques et les avantages afférents à la souscription à une SCPI – société civile de placement immobilier.
Le DIC pour prendre connaissance des risques
Attention, bien que ce véhicule de placement pierre-papier soit reconnu pour son excellent couple rendement-risques, vous n’êtes pas toujours à l’abri d’une éventuelle perte en capital. Découvrez ainsi les risques auxquels vous êtes exposé en consultant la rubrique « quels sont les risques et qu’est-ce que cela pourrait me rapporter ? ».
Ceux-ci sont mesurés sur une échelle de 1 à 7 et la majorité des SCPI ont un niveau de risque modéré à moyen (niveau 3 à 4). Toujours est-il qu’il est important de bien déterminer ce paramètre afin de vous enquérir s’il est adapté ou non à votre profil d’investisseur.
Pour rappel, les SCPI sont exposées aux risques de marché ainsi qu’à ceux de crédit et d’illiquidité.
Le DIC pour bien connaître le type de produit
C’est aussi à partir du DIC que vous collecterez toutes les informations relatives au type du produit. Vous pouvez donc vous rendre à la rubrique « En quoi consiste ce produit » afin de vous enquérir sur son mode de fonctionnement, sur les contraintes relatives à sa souscription, de même que sur les investisseurs-cibles. Nous avons mentionné plus haut la nature et le niveau de risque ; la perte maximale de capital possible lorsque vous investissez dans une SCPI est également mentionnée dans le DIC.
C’est aussi dans ce document que vous trouvez 4 scénarios de performance, de différentes tensions (favorable, intermédiaire, défavorable et très défavorable). De même, vous serez informé sur la durée de détention recommandée des parts afin que vous puissiez juger si la SCPI correspond à vos horizons de placement.
Comme dans tout investissement, celui se rapportant à la SCPI entraîne le prélèvement de frais. Rappelons que ces classes d’actifs sont pilotées par des spécialistes en asset management et dont les commissions sont ponctionnées sous forme de frais de gestion annuelle. Des frais d’entrée ou frais d’acquisition s’appliquent. En bref, tous les coûts afférents à l’achat de parts sont inscrits dans le DIC. Pour cela, rendez-vous à la rubrique « Que va me coûter cet investissement ? ».
Le DIC fourni par la société de gestion
La société de gestion vous remet obligatoirement le DIC avant toute souscription, et à cela s’ajoute le remplissage d’un formulaire destiné à collecter les données sur votre propre profil d’investisseur. Exemple : quel est votre degré de sensibilité aux risques, quels sont vos objectifs d’épargne et votre horizon de placement, etc.
L’accompagnement par un CGPI
Bien entendu, la lecture du DIC et la connaissance de toutes ces informations ne remplace pas l’accompagnement d’un conseiller en gestion de patrimoine indépendant (CGPI). Ce dernier analyse votre profil de manière plus approfondie afin de vous proposer la meilleure stratégie d’investissement. Investir en SCPI vous permet en effet de tirer profit d’un excellent rendement net à condition d’avoir mis en place les principaux fondamentaux se rapportant au choix de la SCPI proprement dite, sans oublier la diversification du portefeuille, de préférence. Cette stratégie permet de sécuriser plus efficacement votre placement grâce à la répartition des risques sur plusieurs actifs et entre plusieurs investisseurs.
Pour conclure, rajoutons que les SCPI ont aussi pour avantage d’être contrôlées par l’Autorité des marchés financiers. Ce sont ainsi des classes d’actif soumises à une règlementation particulière.
